隨著個人養老金制度2024年12月15日全面實施，養老第三支柱保障體系也進入了建設的快車道。據《金融時報》記者不完全統計，當前已有25家保險機構推出了168款保險產品，產品類型涵蓋年金保險、兩全保險和專屬養老保險三類。其中，年金保險產品高達90款，在個人養老金保險產品中占比達53%。

　　為何保險機構熱衷推出年金險產品？當前年金險產品的創新和特色又體現在哪些方面？如何增加保險產品對個人養老金賬戶消費者的吸引力？日前，《金融時報》記者就上述話題進行了走訪。

　　年金險產品成主流

　　數據顯示，截至目前，已有7000多萬人開通了個人養老金賬戶。理財、儲蓄、保險、基金四大類個人養老金專項產品分別有466款、285款、168款以及26款。此前，平安養老險公司董事長甘為民表示，個人養老金賬戶將會是第三支柱的“主陣地”。在此背景下，商業保險公司紛紛布局個人養老金產品。

　　記者注意到，截至目前，在個人養老金領域推出相關產品的保險公司已有25家，包括中國人壽壽險公司、人保壽險、國民養老、太保壽險等機構。從單家機構產品構成來看，超六成保險公司的年金險產品在其個人養老金保險產品中的占比超過五成。具體來看，有15家保險機構年金險產品數量在個人養老保險產品中占比超過50%。

　　為何年金險產品有如此吸引力？

　　業內人士向《金融時報》記者介紹，投保年金險的消費者可以選擇一次性或按期繳納保險費，保險公司則會在投保人達到約定年齡后，按照一定的規則定期給付養老金，直到投保人去世或合同期滿。這種“按年給付”的方式為消費者提供了明確的理財路徑，確保在退休后有穩定的收入來源。

　　以某養老年金保險產品為例，一位35歲的女性投保，每年支付12000元保費，20年后開始領取養老金。根據設定，她將可以在55歲時開始領取養老金，首年可領取8886元，之后每年按3%的比例遞增，直到88歲共計領取512988元。這種長達34年的保證領取，讓投保人無論何時都能安心享受退休生活，避免了經濟上的不安。

　　“年金險的特色在于其確定性與長期性。”上述業內人士進一步對記者介紹，根據投保人選擇的養老年金領取方式以及與保險公司約定的保險期間，自約定領取年齡起領取養老年金，比如可約定為被保險人年滿55（女）、60、65、70周歲后，可以持續領取至終身。若在此期間不幸身故，保險公司將一次性給付保證給付期間內未領取的保證養老年金。不難看出，相比于其他類型的保險如兩全險，年金險的保障期更加適合那些需要進行長期財務規劃的消費者。

　　創新型年金產品相繼涌現

　　記者注意到，除了固定收益的傳統年金險產品，保險公司還推出了“固定+浮動”的分紅型年金保險產品以及萬能型年金保險產品。前者如泰康幸福贏家年金保險（分紅型）、招商信諾養老年金保險C款（分紅型）、中意悠然相伴養老年金保險（分紅型）等。數據顯示，當前個人養老金產品庫中共有22款分紅型年金險產品；后者如工銀安盛人壽金賬戶年金保險（萬能型）、泰康尊享一生年金保險E款（萬能型）、交銀人壽個人養老年金保險（萬能型）、農銀人壽金穗興民養老年金保險（萬能型）等。

　　某資深保險代理人進一步向記者介紹，相較于傳統年金險，萬能型年金保險產品除了能提供身故/全殘保險金、養老年金等保障責任，還可以追加保費，根據個人需求調整保險規劃，但所交保費要扣除初始費用后計入個人賬戶。這類產品的賬戶投資較為靈活，投資者在購買產品之后可以根據個人需求進行賬戶分配，每年還有一次調整賬戶的機會。例如，若投資市場收益不佳，投資者可以選擇穩健賬戶、進取賬戶各配置50%資金，明年如果投資市場回暖，也可以將比例調整為30%和70%，進取型賬戶占大頭，尋求更高的浮動收益。

　　而分紅型年金保險產品在保險期內可享受分紅收益，但保證收益以上的部分是不確定的。這也意味著，雖然投保人有機會分享到保險公司的經營效益帶來的成果，但最終還是要看保險公司的投資盈利能力以及分紅方式。

　　與此同時，保險機構在年金險的繳費方式、領取方式上加入了創新，讓消費者自由選擇繳費時間和金額、領取方式以及年限等。

　　不過，上述業內人士進一步提醒，盡管年金險的優勢明顯，消費者在選擇時仍需謹慎。不同類型的養老保險各有其特點，消費者在購買前應仔細閱讀產品說明書，了解每款產品的具體條款及風險。購買前，最好考慮個人的風險偏好、保障期限、領取方式等多方面的因素，確保選擇的產品最符合自己的需求。（記者 李丹琳）